انواع ابزارهای مالی


آشنایی با ابزارهای مالی و منابع مطالعاتی آن در گفت و گو با دکترندابشیری

بررسی چیستی و کارکردهای ابزارهای نوین مالی و معرفی منابع مطالعاتی در گفت و گو با دکتر ندابشیری

بوسیله پیشگامان دنیای مالی به روز رسانی شده در بهمن ۱۳, ۱۳۹۹ 0

گروه پیشگامان دنیای مالی:

در دومین مطلب از سلسله مطالب معرفی کتاب ها و منابع مطالعاتی حوزه اقتصاد،مالی و سرمایه گذاری، سعید دادخواه فعال و پژوهشگر حوزه مالی و بازار سرمایه و عضو شبکه فعالان مالی گفت و گویی را با سرکار خانم دکتر ندا بشیری مدیر ابزارهای نوین مالی و رئیس اداره تحقیق و توسعه فرابورس ایران ترتیب داده است که ایشان ضمن معرفی کتاب های شاخصی در حوزه مالی و ابزار های نوین مالی به ارائه مباحثی در اهمیت بررسی و مطالعه این حوزه از دانش مالی پرداختند.این گفت و گو جهت استفاده همراهان گرامی منتشر می شود:

پیشگامان دنیای مالی:گروه پیشگامان دنیای مالی دو دسته مخاطب دارد که دسته اول عموم افراد علاقه مند به مباحث اقتصاد و مالی و دسته دوم افرادی که بصورت تخصصی و رشته های مرتبط در شبکه فعالین مالی ما در حال فعالیت هستند، بنابراین سؤالاتم را با دو رویکرد عمومی و تخصصی خواهم پرسید.در ابتدا برای ما بفرمایید که وقتی می گوییم ابزار های نوین مالی در واقع در مورد چه چیزی صحبت می کنیم و چه مزایایی برای اقتصاد ، توسعه کشور و تولید داخل دارد؟

دکتر بشیری: ببینید زمانیکه ما در بازارهای سرمایه کار می کنیم در این بازار های سرمایه به تبادل یکسری ابزارهای مالی می پردازیم.یعنی در واقع بازارهای سرمایه محلی برای داد و ستد ابزارهای مالی است.
Financial Instrument یا ابزارهای مالی چیست؟ ابزارهایی برای تامین مالی و تشکیل سرمایه هست.
خب این ابزارهای مالی مانند سهام هستند یعنی ابزارهای سرمایه ای هستند یا می توانند ابزارهایی باشند بابت تامین مالی شرکت از سمت بدهی .بنابراین وقتی که ما میگوییم ابزار مالی یعنی منظورمان اوراق سهام و اوراق بدهی است.این اوراق بدهی را در واقع Commercial Market ها یا در بازارهای مالی متعارف Bond یا اوراق قرضه میگوییم.ولی زمانی که بحث اسلامی Islamic Marketها مطرح می شودیا بازارهای مالی اسلامی ، ما نمی توانیم پولی را مثلا به یک شرکت قرض بدهیم و از آن شرکت سود ثابت بخواهیم چون این کار ربوی است.بخاطر همین، مدل های قرض دهی تبدیل می شود به مدل های مشارکتی.و البته حالتی که سود تقسیم می شود یک مکانیزم هایی (Protection )یا محافظتی وجود دارد برای سرمایه گذار برای اینکه حکم ضمانت را دارد و بصورت اسلامی اصل پول و کف سود را برای شما تضمین می کند و این مشکل اسلامی ندارد.

اوراق مالی اسلامی ما که از این به بعد به آن صکوک خواهیم گفت یک چنین اوراقی هست در پایه عقود اسلامی بنا شده و یک ضامنی هم آمده و اصل مبلغ و یک کف سود را تضمین کرده که از سرمایه گذار محافظت شود.

اما چیزی که تحت عنوان ابزار نوین مالی Financial Instrument Modern می گوییم.ابزارهایی که البته شاید خیلی هم نمیتوان آن را مدرن خواند چون چند سالی هست که تعدادی از آنها بوجود آمده ولی در حال افزایش است.مثلا فرض کنید ابزارهای نوین مالی انواع اوراق صکوکی بوده که یکی پس از دیگری آمده همانطور روزی اوراق مشارکت یک ابزار نوین بوده یا اوراق منفعت دو سه سال پیش ابزار نوین مالی بوده ولی اکنون مرتب در حال انتشار آن هستیم.اوراق مرابحه ، ابزار نوینی بوده و اوراقی بوده براساس انواع عقود مختلف و شما به عنوان شرکت می توانستید با آن تامین مالی کنید و یک سودی هم بین کسانی که مشارکت کردند تقسیم کنید.

اکنون ابزار های نوین مالی تا حدودی به سمت اختیارات معامله رفته و تا حدی سمت آتی ها یا فیوچرز رفته مثلا ما اکنون بحث آتی شاخص را داریم مانند آتی سکه و ابزارهایی مانند آن.

اکنون ما کاری در ابزارهای نوین مالی در فرابورس در حال انجام آن هستیم. اولین ابزار که البته این روزها منتشر شده اوراق اجاره سهام است که ما آمده ایم آن را منتشر کرده ایم اما انواع ابزارهای مالی در حال حاضر ضامن ندارد.آن چیزی که مورد اعتماد بازار به این اوراق هست Rate یا امتیازی است که موسسه رتبه بندی اعتباری آماده و به این اوراق داده است.ما تا الان نقش رتبه بندی های اعتباری را در بازارمان نداشتیم و بسیار کمرنگ بوده اکنون با انتشار این اوراق داریم سعی می کنیم این نهاد های نوین مالی بیایند و کم کم نقش شان را در بازار پیدا کنند

ابزار نوین مالی که می توانیم از آن نام ببریم Ripo هست Repurchase agreement یا اوراق باز خرید.اوراق باز خرید به صورت تجاری و متعارف در دنیا به این صورت است که دارنده اوراق علی الخصوص اوراق با ریت بالا مانند اوراق دولت هستید فرض کنید برای سه روز پول لازم دارید می توانید آن را در یک مکانیسمی وثیقه اش کنید و در بازار در یک حراجی به کمترین نرخ ممکن و به کمترین نرخی که آفر(پیشنهاد) می شود سه روز پول قرض بگیرید و بعد از اینکه پول را باز گرداندید اوراق آزاد میشوند و به کد معاملات شما برمیگردند این در واقع بازار ریپو هست.البته این قرض به شرط زیاده میشودکه مشکل اسلامی دارد.

البته ما در فرابورس آمدیم و گفتیم اوراق به طور کامل منتقل بشود ولی برای پس گرفتن اوراق آمدیم از کال آپشنCall option و پوت آپشن Put option ملزم شده در قرارداد استفاده کردیم که البته یکی از ابزارهای نوین مالی است که هنوز به طور کامل به دلایل مشکلات فنی بخش آی تی به اتمام نرسیده.

اما در پاسخ به بخش دوم سوال شمادر خصوص مزایا برای اقتصاد و توسعه کشور باید عرض کنم دقیقا مزایای آن مربوط به افزایش تسهیلات تامین مالی است بدین صورت که شرکت ها همواره برای اینکه در صنعت بتوانند جایگاه خودشان را داشته باشند و محکوم به شکست و فنا نشوند نیاز دارند که همواره در حال به روزرسانی ساختار مالی خودشان باشند.اما این توسعه نیازمند منابع مالی است گاهی این منابع از جیب سهامدار تامین میشود چیزی که ما آن را تحت عنوان افزایش سرمایه میشناسیم علی الخصوص زمانیکه که ما بخواهیم پول نقد به ساختار شرکت ها تزریق کنیم که منظور آورده نقدی و مطالبات حال شده است.اما گاهی هم هست که افزایش انواع ابزارهای مالی سرمایه می دهیم برای آنکه شکل ترازنامه شرکت را حفظ کنیم و ساختار یافته تر و بهتر باشد که در اینصورت از افزایش سرمایه ازمحل تجدید ارزیابی داریی ها استفاده می کنیم.به این صورت که دارایی های که در اثر تورم افزایش قیمت پیداکرده آن دارایی ها را مجددا ارزش گذاری کرده و ترازنامه شکل بهتر و نظام مند تری پیدا میکند و نهایتا برای دریافت اعتبارات بهتر است.که تحت عنوان اصلاح نظام ساختار مالی آن را می شناسیم.اما گاهی برای اینکه میخواهیم منابع وارد شرکت کنیم و عملیات تامین مالی داشته باشیم همیشه موثر نیست که از جیب سهامداران یا مالکان آن حساب کنیم. گاهی تامین مالی از بانک صورت میگیرد که به آن تامین مالی از بازار پول میگوییم.گاهی هم که میخواهیم از اوراق مالی اسلامی استفاده کنیم یا از اوراق بدهی در بازار متعارف استفاده کنیم که در اینجا اوراق با درآمد ثابت ما باز می شود که شرکت ها می آیند و قرض می گیرند و مراجعه میکنند به بازار سرمایه که پولی را دریافت و سودی را پرداخت میکنند و در سررسید یا maturity اصل پول را پرداخت میکنند.بنابراین بزرگترین مزیت این ابزارها برای توسعه کشور بحث تامین مالی است.

رشد اقتصادی بدون تامین مالی شرکت ها علی الخصوص شرکت های بورسی ما که بار GDP یا تولید ناخالص داخلی بر دوش آنها هست امکان پذیر نیست. گاهی هم اصلا بدون تامین مالی نمی توانیم ظرفیت های جاری را حفظ کنیم چه برسد به افزایش ظرفیت تولید.از سوی دیگر از ابزارهای نوین مالی مانند اختیارات یا آتی یا فیوچرز به صنایع کمک میکند که پوشش ریسک یا Hedge کنند.

فرض کنید شرکتی هستید که به نفت نیاز دارید می روید و برای سه ماه آینده نفت را با یک قیمت ثابتی می خرید که به آن فیوچرز میگوییمکه مطمئن باشید شما سه ماه آینده انواع ابزارهای مالی نفت را تحت هر شرایطی بشکه ای مثلا ۴۷ دلار گرفتید و رساندید به پالایشگاهتان بنابراین روی ۴۷ حساب میکنید و ۴۷ دلار به دستتان می رسد.و حالا ممکن هر تغییراتی برای سه ماه آینده نفت بوجود آید بنابراین شما یک پیش بینی از آینده خود ساخته اید که اساس آن ایجاد پوشش ریسک و محاسبه حاشیه سود آینده استپس در صنایع مختلف استفاده از این ابزارهای نوین مالی برای ادامه کار مهم است.

پیشگامان دنیای مالی: اگر بخواهید کتاب هایی برای آشنایی با این ابزار ها برای مخاطبین علاقمند و دارای تحصیلات مالی و اقتصادی بکنید ،که دارای متن روان و ساده نیز باشد چه منابعی را معرفی میکنید؟

دکتر بشیری: منابعی که بصورت ساده برای آشنایی با ابزارها است بنده یکبار آنها را در سایت بورس مدیا آموزش داده ام.برنامه ای هم در شبکه شتاب هست بنام بازارهای نوین که ما با یک سیری تمام آنها را معرفی کرده ایم.البته چون این مصاحبه همزمان با نمایشگاه کتاب است و اگر بخواهم کتاب هایی در حوزه ابزارهای نوین مالی معرفی کنم اولین کتاب ، کتاب اوراق بهادار بادرآمد ثابت از انتشارات بورس می باشد که تامین سرمایه امید و انجمن مهندسی مالی ایران نیز به انتشار این کتاب کمک کرده اند. کتاب اوراق بهادار با درآمد ثابت شامل پنج جلد می باشد. این کتاب نوشته فرانک جی فبوزی است که در بین دانشجویان مالی بسیار نام آشناست. البته کتابی است که با مفاهیم ساده شروع شده و رفته رفته مشکل میشود.

اما دومین کتابی که میخواهم معرفی کنم ، کتابی در حوزه اوراق مالی اسلامی برای کسانی است که به اقتصاد اسلامی و مالی اسلامی علاقه مند هستند. تمام ابزارهای مالی که منطبق با شریعت اسلام باشد در کتاب ابزارهای مالی اسلامی نوشته مرحوم موسویان (رحمه الله علیه) آمده است. ایشان عضو کمیته فقهی سازمان بورس بوده و بازار سرمایه ایران بسیار به کارهای ایشان مدیون است.در این کتاب آمده اند و ابزارهای مالی اسلامی و عقود اسلامی که براساس این ابزارها ایجاد شده را بیان کرده اند.بنده این کتاب را علی الخصوص به دانشجویان پیشنهاد میکنم که مطالعه کنند.

برای معرفی کتابی که روان و سریع و ساده تر و برای عموم باشد کتابچه ای هست با عنوان کتابچه صکوک ، که رایگان است و براحتی قابل دانلود از سایت شرکت مدیریت دارایی مرکزی که نهادهای واسط را به اوراق اختصاص می دهد می باشد https://sukuk.ir/fa

و البته بتازگی به مناسبت تاسیس سازمان از سایت اطلاع رسانی سازمان بورس هم میتوانید بخش های زیادی از کتاب هایی که بصورت رایگان در اختیار عموم قرار داده شده را استفاده کنید.

پیشگامان دنیای مالی: با هموار کردن مسیر و دسترسی صاحبان بنگاه ها به منابع مالی صاحبان سرمایه که نهایتاً باعث کاهش ریسک و هزینه های هر دو طرف می شود ، می توانیم چنین برداشت کنیم که گسترش دانش و تخصص این ابزارها منجر به بهبود راه های تامین مالی ( از بانک ها به بازار سرمایه)و افزایش تولید داخل و نهایتاً با بهبود وضعیت معیشت خانوارها روبرو خواهیم شد؟

دکتر بشیری: بله ، برداشت کاملا درستی است. اگر ما بتوانیم دانش ابزارهای مالی را گسترش بدهیم این به این معنا هست که افرادی در شرکت های ما و بنگاه های تجاری و اقتصادی ما کار خواهند که برای تامین مالی شرکت فقط به سمت بانک ها نمیروند بلکه به سمت بازار سرمایه نیز می آیند. منبع عظیمی از تأمین مالی و افرادی که آمده اند تا پول خود را به عنوان دارندگان منابع به بنگاه های موردنیاز و سرمایه گذاری کنند در جایی که بازده مناسب مالی دارد.

فرض کنید که ما در امور مالی شرکت ها افرادی را داشته باشیم که فقط بانک و بازار پول را نشناسند بلکه بازار سرمایه را هم بشناسند.به این شکل نقش بازار سرمایه در اقتصاد افزایش پیدا می کند و نقش آن پررنگ تر میشودو این همان چیزی است که ما در کشورهای با اقتصاد پیشرفته داریم .کشورهایی که اقتصاد بزرگی دارند به همان نسبت سایز بازار آنها گسترده تر میشود یعنی اقتصادشان رشد می کند.وقتی اقتصاد رشد می کند یعنی GDP رشد پیدا میکند هر چقدر در افزایش این تولید ناخالص داخلی بازار سرمایه نقش بیشتری داشته باشد یعنی ما داریم به سمت بازار محوری پیش میرویم.ببینید اکثر کشورهایی که اقتصاد متوسط و پایینی دارند میگوییند Bank orintet هستند یعنی تامین مالی شان مبتنی بر بانک است.ولی کشورهایی که اقتصاد آنها کم کم بزرگ میشود به سمت بازار محور شدن رفته اند یا Market orintet شدن میروند.خوب این بازار محور شدن لازمه اش این هست که افراد متخصص در سطح جامعه و در سطح شرکت ها گسترش پیدا کنند و ظرفیت های بازار سرمایه را بدانند و بتوانند که این ظرفیت ها را برای تأمین مالی بنگاه های تجاری و اقتصادی که مشغول به کارند و یا درآن تملک دارند بکارگیرند.

بنابراین یکی از راه های پررنگ شدن بازار در اقتصاد یا بقول شما همان بهبود راه های تامین مالی پرورش نیروی متخصص یا همان گسترش دانش و تخصص ابزارهای نوین مالی است.

پیشگامان دنیای مالی:بعنوان سوال پایانی در خصوص حمایت فرابورس از افرادی که علاقمند به پژوهش در این موضوعات هستند اگر نکاتی هست بفرمایید.

دکتر بشیری: ببینید فرابورس یک شرکت یادگیرنده و چابک است که پر از نیروهای جوان و متخصص که به نوآوری هم در بازار سرمایه کشور و در سطح بین المللی معروف هستبنابراین پژوهشگران در فرابورس دارای جایگاه ویژه ای هستند .
در خصوص حمایت از پژوهش من یک مطلبی را میخواهم خدمت شما عرض کنم ما بزودی در حال دریافت مجوز Sand Box هستیم.در واقع سند باکس بازار سرمایه در فرابورس خواهد بود .

خب سند باکس چی هست ؟ سند باکس به معنی جعبه شنی است و رگولاتوری سند باکس یک محیط آزمون یا یک محیط پایلوت است که برای اینکه ابزاری براساس یک پژوهش یا طرح ، ابزار جدیدی طراحی شده یا بازارِ جدیدی خواست طراحی بشود یا حتی یک نهاد مالی جدید را میخواستیم ایجاد کنیم باید بتوانیم آن را در یک محیطی آزمون کنیم و حین این آزمون متوجه بشویم که آن ابزار مورد قبول و کارکرد واقع می شود و میتواند ادامه دهد یا خیر.در حین این ادامه دادن ما می نشینیم و قانون متناسب با آن را می نویسیم و نگاه میکنیم به کار این ابزار یا نهاد یا بازار و ما به عنوان رگولاتور یا قانون گذار می آییم برای افرادی که ابزار پیشنهادی را میخواهند بنویسند و به سازمان بورس برای تصویب دهند قانون آن را از کارشان می نویسیم.

حین آزمون کردن ابزار نهاد و یا بازار در سند باکس اتفاقی که می افتد این است که قانون گذار از آن نهاد وابزار می آموزد و قانون می نویسد و نهاد و ابزار هم از قانون گذار می آموزد و خطاهای احتمالی خود را اصلاح می کند.بخاطر همین است که در دنیا چند سالی است شما می بینید نهاد ناظر آمده است و رگولاتوری گذاشته و در بعضی از آن آنها رگولاتوری بیمه جدا است و بانک مرکزی هم سند باکس جدا گانه دارد و بورس ها هم سند باکس جدا گانه دارند و بعضی اوقات هم نهاد های پولی و مالی یک سند باکس جداگانه دارند.به هر حال سند باکس بازار سرمایه در فرابورس قرار گرفته و محیط پایلوت آزمونی است برای ایده های نوآورانه ای که در خصوص ایجاد و طراحی ابزارهای جدید و بازار ها و نهادهای جدید .

مسئله دیگر اینکه فرابورس تلاش کرده طی این سال ها هاب فین تک ها باشد.منظور از فین تک هم شرکت های با فناوری و تکنولوژی مالی و ارائه دهنده خدمات مالی است و البته در فین تک ها هم ما کمک هایی میخواهیم انجام دهیم که آنها را ثبت می کنیم و سعی می کنیم در اکوسیستم جای خود را پیدا کنند و یا اکوسیستم را برای فعالیت حاضر کنیم.در صورت لزوم هم در شرایطی که با قوانین و مقررات سازمان بورس تطابق داشته باشد به آنها دیتای لایو یا هیستوری کال یا تاریخی را ارائه میدهیم تا بتوانند اپلیکیشن های خود را آزمون کنند از جهتی دیگر خیلی از ایده ها و پژوهش ها برای اینکه به نتیجه برسد نیاز به تامین مالی دارد و فرابورس میتواند از طریق کرات فاندینگ تامین مالی کند.

برای ایده ها و یا استارت آپ های کوچک که نتیجه پژوهش ها بوده اند آن ها را به ونچر کپیتال فاند یا صندوق های VC یا جسورانه معرفی کنیم که بیایند و درون اکوسیستم قرار بگیرند و به این نتیجه برسند که میتوانند که شراکت داشته باشند یا خیر.

روش‌های تامین مالی در بازار سرمایه مبتنی بر «سرمایه» و «بدهی»

مدیر ابزارهای نوین مالی فرابورس ایران گفت: تامین مالی مبتنی بر سرمایه از طریق سهام، صندوق‌های پروژه و صندوق‌های جسورانه صورت می‌گیرد و این در حالی است که در تامین مالی مبتنی بر بدهی می‌توان از طریق اوراق مشارکت، مرابحه، استصناع، اوراق رهنی و منفعت اقدام به تجهیز منابع مالی کرد.

ریسک سرمایه‌گذاری با توسعه بازار بدهی و انتشار انواع اوراق کاهش می‌یابد

تامین مالی مبتنی بر سرمایه از طریق سهام، صندوق‌های پروژه و صندوق‌های جسورانه صورت می‌گیرد و این در حالی است که در تامین مالی مبتنی بر بدهی می‌توان از طریق اوراق مشارکت، مرابحه، استصناع، اوراق رهنی و منفعت اقدام به تجهیز منابع مالی کرد .

مدیر ابزارهای نوین مالی فرابورس ایران در همایش «بازار سرمایه فرصتی برای رفتارهای نوین مالی- سرمایه‌ای» که ‏در جریان سومین نمایشگاه بین‌المللی بورس، بانک، بیمه و رفتارهای اقتصادی در مشهد برگزار شد، به تشریح ابزارهای ‏تامین مالی و تامین سرمایه پرداخت .

به گزارش بورس نیوز، در این همایش ندا بشیری روش‌های تامین مالی در بازار سرمایه را مبتنی بر «سرمایه» و «بدهی» عنوان کرد و گفت: تامین مالی مبتنی بر سرمایه از طریق سهام، صندوق‌های پروژه و صندوق‌های جسورانه صورت می‌گیرد و این در حالی است که در تامین مالی مبتنی بر بدهی می‌توان از طریق اوراق مشارکت، مرابحه، استصناع، اوراق رهنی و منفعت اقدام به تجهیز منابع مالی کرد .

مدیر ابزارهای نوین مالی فرابورس همچنین به تشریح ویژگی‌ها و شرایط پذیرش در فرابورس ایران، تفاوت بورس و فرابورس، تامین مالی از طریق بازار بدهی و معرفی چندین ابزار مالی پرکاربرد پرداخت و افزود: پذیرش در بازارهای سهام فرابورس دارای مزایای مختلفی است که از آن جمله می‌توان به تامین مالی، معافیت مالیاتی، تخفیف مالیات نقل و انتقال، معرفی شرکت به بازار، شفافیت اطلاعاتی و توثیق سهام اشاره کرد .

وی با اشاره به اینکه در بازارهای اول، دوم و بازار شرکت‌های کوچک و متوسط شرکت‌ها ملزم هستند شرایط پذیرش را طی کنند، گفت: این در حالی است که در تابلوهای ب و ج بازار پایه نماد شرکت‌ها صرفا به منظور نقل و انتقال درج می‌شود و در این بازار، شرکت‌ها بر حسب شفافیت در ارائه اطلاعات و نقدشوندگی بین تابلوهای «ب» و «ج» جابه‌جا می‌شوند .

تامین مالی در بازار بدهی و معرفی انواع اوراق صکوک بخش دیگری از سخنان بشیری بود که وی در خصوص شرایط انتشار اوراق بدهی گفت: مواردی همچون داشتن صورت‌های مالی شفاف، مشخص بودن محل مصرف، تامین ضمانت و توانایی مالی در تامین نرخ سود مورد انتظار سرمایه‌گذاران مهم‌ترین شرایط لازم برای انتشار اوراق بدهی در بازار سرمایه به شمار می‌روند .

وی سپس به مقایسه‌ ابزارهای بدهی با بررسی مواردی همچون سقف اوراق قابل معامله، ماهیت بازار ثانوی اوراق، دارایی پایه و ارکان انتشار اوراق پرداخت و عنوان کرد: به عنوان مثال در انتشار اوراق مشارکت هدف ناشر تامین مالی طرح‌ها و پروژه‌های ساخت و تولید است و در اوراق مرابحه تامین نقدینگی برای تجهیزات و کالاها مهمترین هدف از انتشار آن به شمار می‌رود .

مدیر ابزارهای نوین مالی فرابورس با اعلام اینکه فرابورس دارنده بزرگترین بازار اوراق دولتی است، ادامه داد: از سال ۹۴ تاکنون از طریق بازار بدهی فرابورس دولت توانسته با انتشار اسناد خزانه اسلامی و تخصیص آن به پیمانکاران، مبالغ سنگینی را برای بدهی‌ها خود تامین مالی کند .

وی در نهایت مزایای توسعه بازار بدهی را دستیابی به نرخ سود واقعی، تنوع بخشی به روش‌های سرمایه‌گذاری، کاهش ریسک سرمایه‌گذاری و تنوع در روش‌های تامین مالی عنوان کرد و گفت: در میان اوراق مختلف بدهی، اوراق دولتی از جمله اسناد خزانه اسلامی می‌تواند مزیت‌های فراوانی نه تنها برای دولت، بلکه برای کل اقتصاد داشته باشد به طوری که قفل شدن منابع مالی یکی از اصلی‌ترین معضلات کشور است و راهکار غیرتورمی آزادسازی این منابع که بخش مهمی از آنها به بدهی‌های دولت مربوط است، استفاده از بازار بدهی است.

تلاش برای توسعه شهری با استفاده از قانون درآمدهای پایدار

تلاش برای توسعه شهری با استفاده از قانون درآمدهای پایدار

رئیس کمیسیون برنامه و بودجه شورای اسلامی شهر اهواز با اشاره به قانون درآمدهای پایدار شهرداری‌ها، گفت: با ابلاغ این قانون و با توجه به موظف شدن دستگاه‌های اجرایی و نیروهای مسلح به پرداخت عوارض و بهای خدمات منبع درآمد پایداری برای شهرداری جهت انجام اقدامات عمرانی و ارائه خدمات شهری ایجاد شده است.

علی‌مدد هاشم‌پور در گفت‌وگو با خبرنگار ایمنا، اظهار کرد: نشست تخصصی اعضای شورای اسلامی شهر اهواز با معاونان، مدیران مناطق و سازمان‌های شهرداری اهواز جهت تبادل نظر در خصوص قانون درآمدهای پایدار و هزینه شهرداری تشکیل شد و وظایف مناطق و سازمان‌های شهرداری اهواز در قانون درآمدهای پایدار مورد بحث و بررسی قرار گرفت.

وی افزود: بر اساس قانون درآمدهای پایدار، شهرداری می‌تواند از انواع ابزارهای مالی برای اجرای طرح‌های مصوب و سرمایه‌گذاری شهری استفاده کند، در دوره‌های گذشته شهرداری اهواز مباحثی همچون اوراق مشارکت، تسهیلات بانکی و سرمایه‌گذاری کمتر مورد توجه بوده است، لذا با ابلاغ قانون درآمدهای پایدار امیدوارم بتوانیم از این ظرفیت بهره‌مند شویم.

عضو شورای اسلامی شهر اهواز ادامه داد: شهرداری می‌تواند از تمام اشخاص حقیقی و حقوقی در محدوده شهر که از خدمات شهرداری استفاده می‌کنند، عوارض و بهای خدمات دریافت کند، علاوه‌بر آن شهرداری‌ها از پرداخت وجه برای طرح‌های توسعه‌ای مانند جابه‌جایی تأسیسات و روشن‌سازی معابر، میادین و بوستان‌ها معاف هستند.

وی با اشاره به سایر بندهای قانون درآمدهای پایدار شهرداری‌ها، تصریح کرد: شهرداری یک نهاد عمومی غیردولتی است و تمام درآمدهای آن از طریق عوارض و بهای خدمات وصول می‌شود، با ابلاغ این قانون و با توجه به موظف شدن دستگاه‌های اجرایی و نیروهای مسلح به پرداخت عوارض و بهای خدمات، منبع درآمد پایداری برای شهرداری ایجاد می‌شود.

هاشم‌پور تاکید کرد: به طور مثال معافیت مالیاتی که برای شهرداری‌ها در این قانون در نظر گرفته شده است، سبب صرفه‌جویی در هزینه‌ها می‌شود، با این حال قانون درآمدهای پایدار شهرداری‌ها اشکالاتی دارد، اما ظرفیت‌های درآمدی خوبی برای شهرداری ایجاد شده است، امیدوارم با همت مدیران شهرداری اهواز از این ظرفیت برای عمران و آبادی شهر اهواز و خدمت‌رسانی مطلوب به شهروندان استفاده شود.

جزییات حمایت غیر تورمی بانک مرکزی از بخش تولید

جزییات حمایت غیر تورمی بانک مرکزی از بخش تولید

مدیر اداره تامین مالی زنجیره تولید بانک مرکزی با تشریح جزییات حمایت غیرتورمی از تولید، اعلام کرد: در راستای متنوع‌سازی روش‌های تامین مالی غیر تورمی تولید و رفع مشکلات اعتباری بنگاه‌ها امسال حداقل ۱۰۰ هزار میلیارد تومان از معاملات بورس کالا با ابزارهای اعتباری مانند اوراق گام تامین مالی می‌شود.

به گزارش گروه اقتصادی ایسکانیوز، حمید آذرمند با اشاره به تفاهم‌نامه ۲۲ ماده‌ای که اخیراً میان بانک مرکزی و وزارتخانه‌های صمت و امور اقتصادی و دارایی به امضا رسیده است ضمن تشریح جزئیات این تفاهم‌نامه گفت: دستورالعمل معاملات بورس کالا با استفاده از ابزارهای اعتباری هفته گذشته به شبکه بانکی ابلاغ و زیرساخت‌های لازم فراهم شده است که انتظار می‌رود این هدف در نیمه دوم سال جاری محقق شود.

وی افزود: بند دیگر این تفاهم‌نامه در خصوص تأمین مالی زنجیره نفت و فرآورده‌های نفتی و پتروشیمی و همچنین زنجیره‌ای صنایع غذایی با استفاده از ابزارهای تأمین مالی زنجیره‌ای است که دراین‌خصوص به میزان ۱۰۰ هزار میلیارد تومان برای نیمه دوم سال هدف‌گذاری شده است.

مدیر اداره تأمین مالی زنجیره‌ای تولید با بیان اینکه به‌منظور استفاده از ابزارهای تأمین مالی مبتنی بر بازار سرمایه توافق شد که بانک مرکزی به میزان ۵۰ هزار میلیارد تومان به بانک‌ها جهت ضمانت اوراق بدهی منتشر شده توسط شرکت‌ها در بورس مجوز اعطا کند افزود: این موضوع می‌تواند روش‌های تأمین مالی مبتنی بر بازار سرمایه را به میزان قابل‌توجهی توسعه دهد.

این مقام مسئول در بانک مرکزی تصریح کرد: علاوه بر مواردی که گفته شد بحث اجرایی‌شدن استعلام صورت‌حساب الکترونیک بابت پرداخت تسهیلات و اعتبارات توسط بانک‌ها بود که مقرر شد تا پایان سال به میزان ۷۰ درصد حداقل این فرایند عملیاتی و اجرایی شود ضمن اینکه در خصوص تکمیل زیرساخت‌های تأمین مالی زنجیره برنامه‌ریزی‌شده است که ظرف مدت دو ماه آینده تمامی زیرساخت‌های موردنیاز برای تأمین مالی زنجیره تکمیل شود.

وی افزود: به‌منظور استفاده از ابزار کارت اعتباری هم هدف‌گذاری شده که امکان پرداخت تسهیلات قرض‌الحسنه خانوار از طریق کارت‌های اعتباری مهیا شود و خانوارها قادر باشند تسهیلات قرض‌الحسنه موردنیاز را از طریق کارت‌های اعتباری دریافت کنند.

آذرمند در خصوص تقویت صندوق‌های تخصصی تضمین از محل تبصره ۱۸ قانون بودجه گفت: در این زمینه هم توافق بین دستگاه‌ها انجام‌گرفته است که از طریق تقویت صندوق‌های تخصصی تضمین امکان تأمین مالی بنگاه‌های اقتصادی با ریسک پایین‌تر و پوشش ریسک مناسب مهیا خواهد شد.

وی در پایان خاطرنشان کرد: علاوه بر اینها مقرر شد که لایحه وثایق بانکی هم طی ماه‌های آینده نیز در دولت نهایی و به مجلس ارسال شود که از این طریق هم امکان تنوع‌بخشی به نحوه وثیقه‌سپاری بنگاه‌ها مهیا خواهد شد ضمن اینکه به‌منظور اجرایی‌شدن این برنامه‌ها کارگروه عملیاتی تفاهم‌نامه از دوهفته پیش کار خود را در بانک مرکزی شروع کرده است و به صورت منظم و هفتگی این کارگروه تشکیل می‌شود و انشاا. نظارت بر روند اجرای تفاهم‌نامه از طریق این کارگروه به صورت مستمر انجام خواهد شد.

گفتنی است در راستای تحقق اهداف شعار سال مبنی بر حمایت از تولید دانش بنیان و اشتغال‌آفرین و همچنین به‌منظور تقویت راهکارهای تامین سرمایه در گردش تولید که در دیدار رییس‌جمهور و اعضای هیات دولت با رهبر معظم انقلاب در هشتم شهریورماه مورد تاکید قرار گرفت و همچنین در ادامه سیاست‌های دولت سیزدهم درباره ارتقای و بهبود شیوه‌های تامین مالی تولید و هدایت منابع و اعتبارات به سمت فعالیت‌های مولد در جهت رشد تولید، تفاهم‌نامه‌ای در ۲۲ بند مورد توافق وزرای اقتصاد و صمت و رییس‌کل بانک مرکزی قرار گرفت و مقرر شد تا همه اقدام‌های لازم بر اساس تفاهم‌نامه، مورد اجرا و پیگیری قرار گیرد. این تفاهم‌نامه به امضای «سید احسان خاندوزی» وزیر امور اقتصادی و دارایی، «علی صالح‌آبادی» رییس‌کل بانک مرکزی و «سید رضا فاطمی امین» وزیر صنعت، معدن و تجارت رسید.

نرم‌افزار مدیریت پروژه آنلاین ، ابزار دورکاری و مدیریت کسب‌وکار
با رویکرد شبکه اجتماعی

Get it on Google Play

۹ مرداد ۱۴۰۱ - اضافه شدن امکانات مختلف مانند گانت چارت، نظرسنجی و .

قابلیت گانت چارت برای مدیریت بهتر پروژه‌ها و همینطور امکانات مختلفی از جمله نظرسنجی، پین پیغام‌ها و . اضافه گردید.

۳۰ دی ۱۴۰۰ - بهبود موتور جستجوی هوشمند، مانیتورینگ بهتر پروژه‌ها و .

موتور جستجوی هوشمند میزیتو قوی‌تر شد و امکانات مختلفی از جمله مانیتورینگ بهتر پروژه‌ها اضافه گردید.

۲۵ مهر ۱۴۰۰ - بهبود بخش‌های مختلف شامل: مدیریت اسناد مالی، وظایف و .

اضافه شدن نمودارهای مختلف مالی، بهبود رابط کاربری بخش وظایف، امکان پرینت از بخش‌های مختلف و .

۱۱ مرداد ۱۴۰۰ - امکان منشن افراد، کپی پروژه و .

هنگام گفتگو و یا گزارش وظیفه، همکارانتان را منشن کنید. وظایف با چند مسؤول انجام تعریف نمایید و .

۱ اردیبهشت ۱۴۰۰ - امکان ویدئو کنفرانس، چک لیست وظایف و .

با همکارانتان به صورت تصویری ارتباط برقرار کنید. برای وظایف چک لیست و یا مهلت تعریف کنید.

۲۹ بهمن ۹۹ - نمایش وظایف در تقویم ماهیانه، دبیرخانه (دفتر اندیکاتور) و .

جهت مدیریت بهتر وظایف، آنها را در قالب تقویم، با قابلیت‌های مختلف مشاهده نمایید.

۲۹ شهریور ۹۹ - نمایش بورد وظایف مانند Trello

جهت مدیریت بهتر پروژه‌ها امکان تعریف بورد وظایف مانند ترلو به میزیتو اضافه شد.

۱۹ خرداد ۹۹ - اضافه شدن امکانات پروژه پیشرفته، صورتجلسات پیشرفته و .

امکانات جدیدی جهت مدیریت بهتر پروژه‌ها و صورتجلسات در میزیتو اضافه شدند.

۱۱ اردیبهشت ۹۹ - ایجاد پلن سازمانی

اضافه شدن قابلیت‌های جدید در پلن سازمانی مانند مانیتورینگ فروش، ثبت فرصت‌های مالی، افزوده شدن کاربر مهمان و .

۵ دی ۹۸ - امکانات جدید در مدیریت پروژه

پیشتیبانی از وظایف تکرار شونده، ایجاد وظیفه در پرونده مشتریان، گزارش کارهای انجام شده روزانه، آلارم سررسید وظایف و .

۲۴ مرداد ۹۸ - پشتیبانی از امکانات جدید مدیریتی

مانیتورینگ وظایف اعضای میزکار، تغییرات در قسمت داشبورد، پرونده مشتریان، نامه‌ها و .

۱۶ خردادماه ۹۸ - افزایش قابلیت‌های مختلف جهت مدیریت بهتر وظایف

اضافه شدن قابلیت‌های مختلف در قسمت وظایف از جمله ثبت پیشرفت، ثبت گزارشات، مدیریت بهتر وظایف در حال پیگیری و .

۲۵ اسفندماه ۹۷ - بهبود مانیتورینگ

اضافه شدن نمودارها و آمارهای مختلف در قسمت مانیتورینگ و همچنین قابلیت مانیتورینگ وظایف تیم

همکاران ما به صورت اختصاصی

جهت راه‌اندازی و آموزش رایگان در کنار شما هستند.

با میزیتو کسب‌و‌کار خود را بهتر مدیریت کنید

و با همکارانتان در محیطی اختصاصی ارتباط مستمر داشته باشید

با همکارانتان به صورت لحظه‌ای در ارتباط باشید

از این پس از شبکه اجتماعی اختصاصی میزیتو برای ارتباطات سازمانی خود استفاده نمایید. با همکارانتان به صورت آنلاین در قالب فردی و یا گروهی گفتگو کنید.

  • به راحتی با همکارانتان گفتگو و چت کنید.
  • فایل‌های خود را به اشتراک بگذارید.
  • جزئیات گفتگوها را با جزئیات زمان‌های دیده شدن پیام مشاهده کنید.
  • تمامی افراد را نسبت به پیشرفت کارها در جریان بگذارید.

مدیریت پروژه را به صورت آنلاین انجام دهید

در میزیتو می‌توانید برای کارهای گروهی خود، پروژه تعریف کنید و از طریق نمودارها از روند پیشرفت آنها مطلع باشید.

  • در مورد نحوه انجام وظایف با همکارانتان گفتگو کنید.
  • به صورت لحظه‌ای از روند پیشرفت پروژه مطلع شوید.
  • کارفرمای خود را جهت نظارت پروژه به صورت مهمان در پروژه دعوت کنید.
  • از مانیتورینگ پروژه جهت بررسی جزئیات کارها استفاده کنید.
  • همیشه و از همه جا به مستندات پروژه دسترسی دارید.
  • به صورت لحظه‌ای تغییرات وضعیت پروژه‌ها را مشاهده کنید. (نمودار پیشرفت، آخرین فعالیت و اطلاعات مربوط به هر پروژه به صورت لحظه‌ای به روز می‌شود)
  • دستیار میزیتو همیشه کارهایتان را به شما یادآوری می‌کند.

کارهایتان را سر وقت انجام دهید

اگر بدانید چه کاری را باید در چه زمانی انجام دهید، کار گروهی خیلی روان‌تر و سریع‌تر پیش می‌رود.

  • پروژه و یا دسته‌بندی دلخواه خود را ایجاد نمایید.
  • وظایف خود و همکارانتان را ایجاد و به آنها انتساب دهید.
  • زمان یادآوری برای وظایف تعریف کنید.
  • می‌توانید از زمان‌های یادآوری دوره‌ای (تکرار شونده) جهت یادآوری استفاده کنید.
  • برای هر وظیفه برچسب‌های دلخواه خود را بچسبانید.
  • کارتابل کاری خود را به صورت کامل مشاهده نمایید.
  • کارهایی که برای دیگران تعریف کرده‌اید را پیگیری کنید.

بورد پروژه را بر اساس نیاز خود ایجاد کنید

برای نمایش و مدیریت بهتر وظایف، بورد پروژه را بر اساس نیاز پروژه خود ایجاد کرده و وظایف را در لیست‌های آن بچینید.

  • هنگام ایجاد بورد، لیست‌های جدید را با رنگ دلخواه ایجاد کنید.
  • می‌توانید از الگوهای مختلف از جمله کانبان، واحدهای سازمانی، اعضای تیم و روزهای هفته جهت ایجاد لیست وظایف استفاده نمایید.
  • می‌توانید لیست‌ها را در بورد پروژه با یکدیگر جابجا کنید.
  • وظایف را از یک لیست به لیست دیگر انتقال دهید.
  • جهت تعیین اولویت وظایف در لیست‌ها، آنها را در لیست مربوطه جابجا کنید.

نامه‌های خود را ایجاد و گردش دهید

در صورت نیاز به داشتن فرآیند (مانند درخواست مرخصی)، می‌توانید نامه خود را ایجاد کرده و به شخص مربوطه ارسال نمایید.

  • نامه‌ها را با موضوعات و متن دلخواه ایجاد کنید.
  • نامه را به دریافت‌کنندگان دلخواه ارجاع دهید.
  • روی نامه‌ها پاراف بزنید و به نفر دیگر ارجاع دهید.
  • وضعیت دیده شدن نامه توسط دریافت‌کنندگان را بررسی کنید.
  • جهت طبقه‌بندی بهتر نامه‌ها، از برچسب‌ها استفاده نمایید.
  • بر اساس پارامترهای مختلف، نامه‌های خود را جستجو و پیدا کنید.
  • در صورت اتمام کار با نامه، آن را آرشیو نمایید.

به ازای هر مشتری، پرونده‌ای پویا تشکیل دهید

جهت مدیریت بهتر مشتریان، تیم مدیریتی و فروش می‌توانند اطلاعات مربوط به مشتریان را با یکدیگر به اشتراک گذاشته و از روند ارتباط با مشتری با خبر شوند.

  • کلیه وقایع، تماس‌ها و صورتجلسات مربوط به مشتری را ثبت و با تیم فروش به اشتراک بگذارید.
  • اسناد مالی مرتبط با مشتری را ثبت و گزارش آن را در پرونده مشاهده نمایید.
  • سرنخ‌ها و فرصت‌های فروش با مشتری را در پرونده آن ثبت و گزارش آن را نیز در پرونده مشاهده نمایید.
  • جهت طبقه‌بندی بهتر پرونده‌ها از برچسب‌ها استفاده کنید و هنگام نیاز بر اساس برچسب فیلتر کنید.

یادداشت‌های خود را همیشه همراه خود داشته باشید

به جای اینکه یادداشت‌های خود را به صورت برچسب‌های رنگی کنار مانیتور خود بچسبانید، از قابلیت یادداشت میزیتو استفاده کنید.

  • ثبت یادداشت در قالب متن
  • افزودن تصاویر به یادداشت‌ها
  • ایجاد یادداشت به همراه چک لیست انجام
  • تعیین رنگ برای هر برچسب
  • انتخاب برچسب‌های دلخواه روی هر یادداشت
  • امکان تعیین و تشخیص انجام یادداشت‌ها

در لحظه از فعالیت‌ها و ارتباطات تیم خود مطلع شوید

انواع آمار‌های مورد نیاز خود را از طریق مانیتورینگ به دست آورید و با رصد کسب‌و‌کار خود در هر زمان، نقاط قوت و ضعفتان را بیابید.

  • وضعیت کلی میزکار خود را در قالب نمودارهای مختلف مشاهده نمایید.
  • به ازای هر عضو به صورت جداگانه مانیتورینگ انجام دهید.
  • وضعیت همکاران خود و کارتابل وظایف آنها را می‌توانید مشاهده نمایید.
  • می‌توانید پروژه‌ها و وظایف میزکار خود را از زوایای مختلف مانیتور نمایید.
  • از وضعیت پرونده مشتریان و مانیتورینگ آن استفاده نمایید.
  • در صورت استفاده از صورتجلسات پیشرفته، از این قسمت آنها را مانیتور کنید.

می‌توانید وظایف خود را در قالب گانت چارت مدیریت کنید

با استفاده از گانت چارت، کلیه فعالیت‌ها را در قالب فازهای مختلف، در گانت بچینید و آنها را بهتر مدیریت نمایید.

  • پشتیبانی از ساختار شکست کار WBS
  • امکان تعریف فازهای مختلف جهت دسته‌بندی بهتر وظایف
  • قابلیت تنظیم زمان شروع و پایان برای هر وظیفه
  • قابلیت ایجاد ارتباط (وابستگی) بین وظایف
  • نمایش میزان پیشرفت وظایف به صورت گرافیکی در گانت

فرآیند صورتجلسات را به صورت دیجیتالی مدیریت کنید

از زمان دعوت اعضا به جلسه تا پیگیری انجام مصوبات، جلسات خود را بهتر مدیریت کنید.

  • امکان تعیین رئیس جلسه، دبیر جلسه، اعضاء و مدعوین
  • ارسال پیامک یادآوری جهت شرکت در جلسه به اعضاء
  • امکان ثبت مصوبات جلسه و پیگیری آنها
  • امکان حضور و غیاب مدعوین جلسه
  • مدیریت فرآیند امضای دیجیتال صورتجلسه توسط حاضرین در جلسه

دیگران در مورد میزیتو چه نظری دارند؟

میزیتو، ابزار بومی‌سازی شده و مؤثری برای اکوسیستم نوآوری و شرکتهای نوپا محسوب می‌شود که به صورت همزمان نیاز اتوماسیون اداری، داشبورد عملکرد و کنترل پروژه را پوشش داده و پاسخگو می‌باشد. امیدوارم تیم میزیتو هر روز در مسیر توسعه ابزارهای خدمت گام بردارند.

مدیرعامل مرکز نوآوری صبا

«میزیتو نبض مدیریت مجازی» در دنیای فراصنعتی امروز سازمان‌هایی در عرصه رقابت موفق‌اند که خلاقیت و نوآوری را شعار خود قرارداده و انعطاف در مقابل تغییرات محیطی را به عنوان بخشی از کسب و کار خویش قلمداد کنند. اعتقاد بنده نسبت به سامانه مدیریت مجازی «میزیتو» این است که آن مجموعه لازمه رسیدن به کیفیت عالی در ارایه خدمات؛ داشتن تجربه و تیمی متخصص؛ توان علمی بالا و از همه مهمتر داشتن اخلاقی نیکو و حسن مسئولیت‌پذیری را دارا است.

دکتر فرشاد فروغی

رئیس هیات مدیره گروه صنعتی درفام

افتخار می‌کنیم که از خدمات مدیریت پروژه میزیتو استفاده می‌کنیم و در رشد نیکارو و تسهیل ارتباط اعضای تیم نقش چشمگیری داشته است. ایده‌ها فراوان هستند و اجرا دشوار، خوشحالم که تیم میزیتو موفق شده در اجرا هم موفق باشه.

مدیرعامل شرکت نیکارو

مدتی بود به دنبال یک سامانه ارتباطی میان پرسنل جهت تبادل مباحث کاری و محول نمودن وظایف و پیگیری‌ها بودم. دیگه تقریباً منصرف شده بودم تا با یه تیم از بچه های زبر و زرنگ مشهدی آشنا شدم:)

پوشش گستردگی جغرافیایی محدوده کسب و کار ما در ایران و خارج از آن، کنترل و ارزیابی فعالیت کارکنان و دریافت و ارسال مراودات اداری با میزیتو به آسانی میسر شده است.

مدیر عامل شرکت فرانور گستر جنوب (بدیع نور)

عادت کرده‌ایم ابزارهای خوب خارجی باشند، اما ابزارهایی مثل میزیتو نشان داده‌اند که سرویس‌های آنلاین ایرانی می‌توانند هم متناسب با نیازهای بازار داخلی باشند و هم با کیفیت‌تر از نمونه‌های خارجی

دیجیتال مارکتر و دبیر انجمن صنفی کسب و کارهای اینترنتی

در پی مشکلاتی که برای استفاده از ترلو پیش‌ آمده، با هدف پیدا کردن سرویس جایگزین، سرویس‌های ایرانی را جستجو کردم و میزیتو نظرم را جلب کرد. برای تیم میزیتو آرزوی موفقیت روزافزون دارم.

مشاور کسب و کار

همزمان با حرکت به سمت توسعه یافتگی جامعه ایران، نیاز به یک دستیار هوشمند در انجام مدیریت امور احساس می شود میزیتو توانست در پیشبرد اهداف مجموعه‌ها قدم بردارد و در میزان بازدهی اکثر پرسنل موثر باشد.

مدیر اجرایی بنیاد شتابدهی و فناوری اول

اگر نظر من رو بخواهید باید بگم برای رسیدن به یک هدف بزرگ به چند تا فاکتور مهم نیاز دارید؛ برنامه ریزی، نظم، تعامل کاری و تلاش من با میزیتو سه مورد اول رو دارم، فقط کافیه تلاش کنم.

مدیر استارت‌آپ رجیستر ۷۲۴

ایده ی خوب، طراحی دلپسند و کاربری ایده‌آل، چیزهایی هست که میشه با یه نگاه ساده به نرم افزار میزیتو بهش برخورد و بخش زیادی از کارهای سنتی داخل سازمان رو باهاش مدرن کرد و سامان داد.

مدیر سایت مشهدکالا

با میزیتو میتوان کسب و کار خود را به راحتی مدیریت کرد و یکی از مزایای عالی آن پشتیبانی سریع آن است و ساخت یک گروه ایرانی جوان نیز هم از مزایای دیگر آن محسوب میگردد



اشتراک گذاری

دیدگاه شما

اولین دیدگاه را شما ارسال نمایید.